大多數人從未停下來思考過貨幣。

不是思考如何賺錢或花錢，而是真正思考貨幣是什麼，以及它如何運作。

我們每天都在使用貨幣，卻很少探究它如何運作。

在繼續閱讀之前，請花一點時間思考以下五個問題。如果可以，請為每個問題寫下簡短的答案：

1. 人們為什麼需要貨幣？
2. 是什麼讓某樣東西成為貨幣？
3. 誰能創造或控制您所使用的貨幣？
4. 您所使用的貨幣為什麼具有價值？
5. 您的錢今天能買到的東西，和過去一樣多嗎？

請保留您的答案，並在讀完本指南後再回頭看看。本指南或許會強化您的某些看法，也可能改變其他看法。

閱讀時，請留意事實與意見之間的差別。「這張紙鈔可用於繳稅」是可以查證的事實；「這是最好的貨幣形式」則是一項結論，需要有判斷標準和證據支持。

本指南圍繞六個問題展開：貨幣為何重要、貨幣是什麼、貨幣可能出現哪些問題、比特幣是什麼、如何安全地使用比特幣，以及接下來會如何發展。

本指南僅供教育用途，不提供任何財務、投資、法律或稅務建議，也不建議您購買、出售或持有任何資產。

貨幣是一種交換的工具。

沒有人是為了貨幣本身而想要貨幣。我們想要它，是因為它能買到東西。一張紙鈔只不過是一張紙。它之所以有用，是因為其他人願意接受它，用來交換我們真正想要的東西，而他們之所以接受，是因為預期日後其他人也會接受它。

這正是貨幣與以物易物的區別所在。

在以物易物的體系中，只有當雙方在同一時間、以合適的數量想要對方所擁有的東西時，交易才能成立。經濟學家將此稱為需求的雙重巧合。假如您種植稻米而需要鞋子，鞋匠想要的可能是食用油，而不是稻米。貨幣將賣出與買進分開，從而解決了這個問題：您可以把稻米賣給一個人，再向另一個人購買鞋子。

貨幣通常具有三種功能。

它是一種交易媒介：人們接受它作為支付。它是一種計價單位：價格以它來表示，讓我們能夠比較不同事物的價值。它也是一種價值儲存：它將價值從今天轉移到未來。沒有任何貨幣能完美地儲存價值，但某些形式的貨幣喪失購買力的速度比其他形式來得慢。

縱觀歷史，許多東西都曾被當作貨幣使用：貝殼、鹽、珠子、牲畜、銅、銀和黃金。貴金屬之所以被廣泛使用，是因為它們稀少、耐久，而且普遍被人接受。然而，攜帶和保管金屬並不容易，因此銀行開始發行紙本憑證，可兌換一定數量的金屬。在各種不同版本的金本位制下，貨幣單位在法律上與一定數量的黃金掛鉤。具體規則因地區和時期而異。

隨著時間推移，貨幣逐漸更多地建立在機構與承諾之上，而非金屬。1971 年，美國終止了外國政府與中央銀行以美元正式兌換黃金的機制。如今，大多數國家的貨幣都是法定貨幣：在政府授權下發行（通常透過中央銀行），且無法兌換固定數量的黃金或任何其他商品的貨幣。「fiat」一詞源自拉丁文，意為「讓它成立」，通常被理解為「依命令而定」。

法定貨幣之所以能夠運作，是因為人民、企業、銀行和政府都接受它。法律通常將它定為法償貨幣，並規定必須以它繳稅；而人們想要它，是因為周遭的每個人都在使用它。

我們從以某種東西為後盾的貨幣，走向了以對某個人的信任為後盾的貨幣。

當人們聽到「通貨膨脹」這個詞時，通常會想到物價上漲。

物價膨脹是指一般物價水準持續上升。它的另一面是購買力：一單位貨幣能買到多少東西。如果一籃基本商品的價格從 100 單位貨幣漲到 110，那麼同樣的 100 單位就再也買不到整籃商品了。

通貨膨脹有多種成因，經濟學家對各項因素的影響程度也有所爭論：貨幣與信用擴張、供給中斷、需求變化、貨幣貶值、稅賦以及生產成本。其中有一項成因值得特別關注，因為它是一種選擇，而非意外：在法定貨幣體系中，少數機構便能增加貨幣與信用的供給，並改變其規則。

請想一想，是什麼讓一樣東西具有價值。

《蒙娜麗莎》的原作比任何複製品都更有價值，不是因為它看起來更好，而是因為它獨一無二。稀缺性本身並不會創造價值，但當人們想要某樣東西時，它的供給量就很重要。

當貨幣供給的成長速度快於它所能購買的商品時，每一單位貨幣能買到的東西往往就會變少。

通貨膨脹對每個人的影響並不相同。主要持有現金或儲蓄的人可能會失去購買力；擁有價格上漲之資產的人則可能獲得部分保護。此外，薪資與物價的調整速度也不一樣。

您銀行帳戶裡的錢，也與您手中的現金不同。銀行並不會把每一筆存款都保留為現金：它會將大部分存款拿去放貸和投資。銀行存款餘額，是銀行對您的支付承諾。這項承諾通常能夠兌現，但它取決於銀行本身，以及相關的規範制度。

動手試試：購買力檢測

請在您所在的社區選擇一樣日常物品，例如麵包、交通費或手機儲值。記下它今天的價格。問問別人它幾年前的價格是多少，如果可以的話，再查閱可靠的紀錄加以確認。收入是否以相同的速度成長？還有什麼其他因素可能解釋這項變化？

這一切並不代表法定貨幣行不通。它提供了便利的支付方式、彈性的信用，以及因應危機的工具。但同樣的彈性也帶來了風險：它的供給量與規則可能改變，而使用它的人卻幾乎沒有發言權。

這就是人們尋求替代方案的原因，也是比特幣誕生的原因。

在比特幣出現之前，線上匯款始終必須依賴一個受信任的機構：由銀行或支付公司保管帳本、核准帳戶，並且能夠延遲、阻擋或撤銷一筆付款。數十年來，電腦科學家一直嘗試創造一種沒有中央發行者的數位貨幣。困難之處在於，數位資訊很容易被複製。如果一枚數位貨幣可以被複製並花用兩次，它就無法作為貨幣使用。這就是所謂的雙重支付問題。

2008年10月31日，一位（或一群）使用中本聰（Satoshi Nakamoto）之名的人發表了一篇論文，提出了解決方案：《比特幣：一種點對點的電子現金系統》（Bitcoin: A Peer-to-Peer Electronic Cash System）。該網路於2009年1月開始運作。

比特幣是一種去中心化、供給有限，並且無需銀行許可即可點對點傳送的數位貨幣。

所謂去中心化，是指不存在一個能夠建立帳戶、更改餘額或核准誰可以加入的中央機構。任何人都可以下載並檢視這套開源軟體，而且有許多獨立的電腦各自保存一份紀錄。這並不代表每個人都擁有同等的影響力，而是代表沒有任何單一參與者能夠替所有人更改帳本或貨幣規則。

所謂供給有限，是指比特幣的總量永遠不會超過 2,100 萬枚。新的比特幣依照公開的時程釋出，而被稱為節點的獨立電腦會拒絕任何違反此規則的區塊。這個上限之所以可信，是因為任何人都能加以驗證。不過，它並不是自然法則：它之所以成立，是因為參與者持續執行這項規則。此外，供給有限並不保證價格一定會上漲。價格同時取決於需求與供給。

所謂點對點，是指您可以將比特幣傳送給任何地方的任何人，無需在比特幣網路上開設帳戶，也無需請求中央機構核准。沒有任何公司能夠凍結由您自己掌控的比特幣。這份自由的另一面是責任：一筆有效的交易通常無法撤銷，而且這個網路也沒有客服中心。

有一種常見的誤解是，由於一枚比特幣很昂貴，所以比特幣遙不可及。您不需要購買或使用一整枚比特幣。一枚比特幣可分割為 100,000,000 個更小的單位，稱為聰（satoshis），簡稱sats。持有 100,000 聰與持有 0.001 枚比特幣，指的是相同的數量。

這個網路仰賴不同的參與者：使用者，負責傳送、接收與持有比特幣；節點，依照規則檢查每一筆交易與每一個區塊；以及礦工，彼此競爭，大約每十分鐘將一個新區塊加入紀錄。這份紀錄，也就是區塊鏈，是公開的，任何人都能查看，而且要改寫它的成本極高。

關於拼寫的說明：在英文中，Bitcoin以大寫 B 開頭時，通常指的是網路或系統；bitcoin以小寫 b 開頭時，則指貨幣本身。

比特幣也有其取捨。它的價格可能快速變動。錯誤通常無法挽回。在許多地方，接受度仍然有限，而且要安全地使用它需要一些學習。比特幣以驗證與個人責任，取代了部分對機構的信任，但它並不會消除風險。

所謂比特幣錢包，是一種工具（通常是一款應用程式），讓您能接收、查看及傳送比特幣。您的比特幣並不是儲存在手機裡，而是記錄在區塊鏈上。錢包管理的是金鑰，您可以用它來證明這些比特幣屬於您，並授權付款。

因此，面對任何錢包，首先要問的是：金鑰由誰掌控？

您的比特幣實際上由誰持有？

使用自主託管錢包時，金鑰由您掌控。

設定錢包時，它會向您顯示一組種子詞（又稱復原詞）：一串有順序的單字，通常為 12 或 24 個。它可以在另一台裝置上重建您的金鑰。任何取得它的人都能拿走您的比特幣。種子詞不只是備份，它代表完整的存取權。

請妥善保護它：

• 建立錢包時，將它準確地抄寫在紙上；
• 離線保存、不對外公開，並存放在不會遺失或損壞的地方；
• 切勿拍照、以電子郵件寄送、存放在雲端筆記中，或透過訊息傳送；
• 切勿在任何網站上輸入。

如果您同時遺失了種子詞和裝置，沒有人能替您找回比特幣。

使用託管錢包時，由一家公司替您保管金鑰，有點像銀行。您的餘額是該公司承諾支付給您的款項。設定方式較為熟悉，也可能有客服支援，但您必須依賴這家公司：它可能限制提款、凍結帳戶、遭到駭客入侵，或停止營運。

比特幣圈有一句實用的話：不是您的金鑰，就不是您的幣。選擇哪種託管方式，並不是在衡量您的價值。重要的是清楚知道自己使用的是哪一種，以及您信任的是什麼。

My First Bitcoin 不推薦特定的錢包。工具、費用和經營者都會變動，適合某個社群的不一定適合另一個社群。請向您信任的教育者詢問當地人使用哪些錢包，並在使用任何錢包之前，親自確認以下幾點：

• 金鑰：金鑰由誰掌控，是您還是公司？
• 復原：如果手機遺失或公司消失，會發生什麼事？
• 來源：您是否從官方網站或應用程式商店的正式頁面下載，而不是透過別人傳來的連結？
• 程式碼：它是否為開放原始碼且持續有人維護？（僅憑開放原始碼並不能證明工具是安全的。）
• 費用：傳送、接收或提款需要支付哪些費用？
• 支付：它是否支援您所需的支付方式，無論是鏈上還是閃電網路？

比特幣有兩種常見的支付方式。鏈上支付會直接記錄在區塊鏈中。閃電網路是建立在比特幣之上的支付網路，適用於快速、小額且頻繁的支付，例如購買一杯咖啡。閃電網路錢包同樣可以是託管式或自我託管式。

在學習過程中，以下三項原則能保障您的安全：

1. 先學習。不要因為興奮、恐懼或壓力而採取行動。
2. 從小額開始。使用不熟悉的工具時，請以您能承受損失的金額進行嘗試。
3. 不要信任，要驗證。在核准支付之前，請確認對方身分、支付方式、地址及金額。

分享收款資訊，絕不分享機密。地址或付款請求可以分享，但助記詞或私鑰絕對不可分享。任何正當的教育者、錢包公司或客服人員都絕不會向您索取這些資訊。

如果有人製造緊迫感或要求保密、承諾保證報酬、要求您先發送比特幣，或索取您的助記詞，請立即停止。暫停。什麼都不要分享。什麼都不要發送。接著，透過您原本就熟悉的管道進行查證。

貨幣取決於規則與信任

法定貨幣讓支付變得便利，但其供給與規則由少數機構決定，而且其購買力可能隨著時間下降。

比特幣提供不同的規則

自 2009 年起，比特幣提供了一種供給公開且有限、向所有人開放、可以查證而非僅憑信任的貨幣。它也伴隨著取捨：價格波動、無法挽回的錯誤，以及個人責任。

安全第一

先學習，從小額開始，並查證一切。絕對不要與他人分享您的助記詞。您不需要一次做完所有事情：踏出安全的下一步就足夠了。

這只是開始

請回到開頭的五個問題。您現在會如何回答？

下一步是比特幣文憑課程。它的四個單元將帶您更進一步：從認識貨幣，到比特幣如何運作，再到安全地使用比特幣，以及比特幣在您所在社群中的角色。請保持好奇心，持續提出問題，並前往 myfirstbitcoin.org 了解更多。